2 de noviembre de 2007

Por: El Nuevo Herald


El procurador de Nueva York Andrew Cuomo anuncia la acci'on contra las compañías implicadas.


El procurador de Nueva York Andrew Cuomo dijo ayer que una gran compañía de avalúo de inmuebles se había confabulado con la mayor empresa de ahorros y préstamos de la nación para inflar los valores de las casas en todo el país, contribuyendo así a la crisis de las hipotecas de alto riesgo.


'Este es un caso que nosotros creemos indicador de un problema que comprende a toda la industria', dijo Cuomo en una conferencia de prensa.


Cuomo anunció la demanda civil contra eAppraiseIT que acusa a la subsidiaria de la First American Corp. de ceder a las presiones de Washington Mutual Inc. para usar una lista de 'tasadores probados' que habrían inflado los avalúos de las casas.


También presentó e-mails que dijo muestran que los ejecutivos estaban conscientes de estar violando regulaciones federales. La demanda, presentada en la Corte Suprema en Manhattan, busca detener la práctica, recuperar las ganancias y evaluar las sanciones.


'Estas acciones de First American y eAppraiseIT han contribuido a la creciente crisis de los embargos hipotecarios y la turbulencia en el mercado de las viviendas', dijo Cuomo en una declaración. ``Al permitir que Washington Mutual seleccionara tasadores que inflaban los valores, First American ayudó a desatar la actual crisis hipotecaria'.


Washington Mutual dijo ayer que estaba suspendiendo sus relaciones con eAppraiseIT y que piensa investigar la situación.


'Nosotros no tenemos absolutamente ningún incentivo en que los tasadores inflen los valores de las casas', dijo Washington Mutual en una declaración. ``Nosotros usamos empresas de avalúos independientes para garantizar que las evaluaciones sean objetivas y exactas'.


First American dijo que la demanda contra su subsidiaria 'no tiene base de hecho o de derecho' y calificó las acusaciones de Cuomo de ``engañosas'.


'Las alegaciones del Procurador, basadas en gran medida en un puñado de correos electrónicos que han sido tomados fuera de contexto, o mal representados, y en una incompleta revisión de los hechos, representa falsamente nuestro historial de cumplimiento de la ley', dijo la compañía en una declaración preparada.


`El programa que el Procurador cuestiona hoy ha sido aprobado por el regulador federal responsable de supervisar esos programas'.


Las acciones de Washington Mutual bajaron $2.13, o 7.6 por ciento, para cerrar a $25.75 en un día en que la bolsa de valores en su conjunto, y las acciones de compañías financieras en particular, sufrieron retrocesos.


Las acciones de First American ganaron 40 centavos para cerrar a $30.50.


Unos 265,000 préstamos a individuos y familias en un período de 18 meses fueron basados en avalúos inflados, según Cuomo. En la demanda no se detallan las cantidades en que los avalúos excedieron los valores reales. Pero los e-mails indican que una temprana propuesta hubiera aumentado los avalúos 'un 5 por ciento con un tope de $50,000 si estaba plenamente justificada', según Cuomo. Esa propuesta fue rechazada en favor de la lista de ``tasadores probados'.


El 26 de abril del 2007, un e-mail del presidente de eAppraiseIT a First American decía: ``Las ventas son la fuerza motriz detrás de la Lista de Tasadores Probados (PAL) que es cuestionable desde una perspectiva regulatoria... Creemos que nuestra reputación en la industria está siendo mancillada por la implementación de la Lista Probada puesto que Producción selecciona al tasador'.


'Es probable que haya estado sucediendo desde siempre', dijo Terry Dunkin, el presidente del Appraisal Institute, de tasadores inmobiliarios profesionales, que ha estado trabajando en favor de reformas federales y estatales. ``Es algo que ha prevalecido más en los últimos años, con la escalada del mercado'.


'Pudiera ser 5 por ciento (por sobre el verdadero valor), pudiera ser más', dijo Dunkin. Agregó que un avalúo inflado por un tasador fraudulento es tan alto como quiera el prestamista.


Cuomo dijo que los inversores se vieron perjudicados comprando hipotecas basadas en valores de propiedad inflados. Añadió que los consumidores van a sufrir durante años porque están embarcados con pagos de hipotecas basadas en valores irreales, un problema que va a empeorar al tiempo que los precios de venta de las casas sigan bajando en gran parte del país.


Los compradores de casas obligados al embargo hipotecario también pudieran terminar debiendo más de lo justo, dijo Cuomo.


'Y ahora usted tiene una montaña de deuda personal para el resto de su vida', dijo a los reporteros.


Propulsado por un mercado hambriento de bonos respaldados por hipotecas, los prestamistas de hipotecas ampliaron sustancialmente los préstamos de alto riesgo en el 2005 y el 2006. En muchos casos, hicieron préstamos a bajas tasas iniciales, que entre uno y tres años más tarde aumentaban sustancialmente a niveles que muchos no podían pagar.


La incapacidad de muchos de esos prestatarios de cubrir los pagos de las hipotecas una vez que estos suben llevaron a la crisis del crédito. Más de 50 prestamistas han quebrado en lo que va de año, decenas de miles de personas han perdido sus empleos en la industria, los embargos hipotecarios han aumentado en todo el país y se ha hecho más difícil para los compradores de casas conseguir hipotecas.


'La independencia del tasador es esencial para el mantenimiento de la integridad de la industria hipotecaria', dijo Cuomo, citando varios e-mails entre los ejecutivos de compañías.


'First American y eAppraiseIT violaron esa independencia cuando Washington Mutual los forzó a meterse en un sistema diseñado para estafar a los dueños de casas y a los inversores por igual', afirmó.